Роснефть пустила бумаги по кругу

«Роснефть», которая месяц назад уже провела беспрецедентное размещение облигаций на 625 млрд руб., вчера продала бумаги еще на 400 млрд руб. Покупателем, по неофициальной информации, стал ВТБ. Большую часть средств госкомпания снова распределит между дочерними структурами, говорят источники. Необходимость очередного размещения они объясняют тем, что вероятность получения «Роснефтью» средств из ФНБ невелика, пишет «Коммерсантъ».

Вчера «Роснефть» в течение часа разместила на Московской бирже бумаги на 400 млрд руб. на шесть лет под 11,9%, организатором стал дочерний «Роснефти» банк ВБРР. По данным источников, бумаги приобрел ВТБ, где от комментариев отказались. В «Роснефти» заявили, что средства будут размещены на рублевых счетах и депозитах «уполномоченных банков», а нужны они для «расчетов с поставщиками, подрядчиками и кредиторами».

Это уже вторая крупная сделка госкомпании на рынке облигаций буквально за месяц: в декабре прошлого года «Роснефть» неожиданно для рынка привлекла 625 млрд руб. Тогда она одобрила выпуск облигаций на 800 млрд руб. и опять же в считаные часы получила 625 млрд руб. (400 млрд руб. по новой программе и еще 225 млрд руб.— по принятой ранее). Вся полученная сумма была через беспроцентные шестилетние займы распределена примерно в равных долях среди шести дочерних структур «Роснефти».

Та сделка фактически совпала с резким обвалом рубля, и участники рынка говорили, что госкомпания могла использовать полученные рубли на покупку валюты для расчета по кредитам. Экс-министр финансов Алексей Кудрин прямо обвинил «Роснефть», заявив, что «рынок негативно разогрела непрозрачная сделка по кредиту на 625 млрд руб. крайне не вовремя». В «Роснефти» приобретение валюты опровергали, а президент компании Игорь Сечин назвал такое предположение «провокацией». «С интересантами и провокаторами надо разбираться. Что это за люди, кто такие навальные, немцовы и кудрины и чьи цели они реализуют?!» — возмущался топ-менеджер. В этот раз в госкомпании также подчеркнули, что «размещение облигаций не предусматривает приобретения иностранной валюты».

По данным источников, из полученных 400 млрд руб. «Роснефть» планирует оставить себе около 150 млрд руб., а остальные средства снова передать дочерним компаниям через займы. Собеседники подтверждают, что деньги нужны госкомпании на зарплаты и расчеты с подрядчиками, а по валютным кредитам она расплачивается из экспортной выручки. Также «Роснефть» теперь обязана продавать часть валюты для поддержания курса рубля.

Параллельно компания продолжает попытки получить 2,4 трлн руб. из ФНБ на реализацию 28 проектов, ее заявки рассматривает правительство. Однако источники, близкие к Белому дому, уверяют, что «вероятность выделения средств невелика». «Сейчас есть другие проблемы, а «Роснефти» оказывается поддержка в том числе и через облигации»,— поясняет один из собеседников.

Алексей Кокин из «Уралсиба» считает вполне вероятным объяснение, что компания привлекает через облигации средства для финансирования текущей деятельности, так как вынуждена экономить валюту. Аналитик подчеркивает, что «Роснефть» получает деньги по очень выгодной ставке — по сути, невозможной для других компаний. По его мнению, размещение второго транша облигаций было согласовано еще в декабре 2014 года, когда компания продавала первую порцию бумаг.